两市延续调整；节奏上，符合预期的美国CPI数据后美股下跌，中东战火有再起迹象，最新研究质疑CPO和800V进展，消息面偏空；操作上，无论这里是震荡下跌还是快速下跌，重点将转移为逆势新题材以及调整充分的旧题材再次启动，集中在AI应用以及商业航天、涨价概念等，分歧参与辨识度短线为主；部分走趋势的核心个股20天线可博弈承接。

　　光伏，尾盘异动，传有减产消息，低位新题材要信早信。光伏板块为为数不多的偏低位，又没形成明显下跌趋势的板块，值得重点研究。

　　低空经济，个股层面异动明显，近期消息面不断。昨日消息面，深圳120米以下低空空域实现常态化全域开放，新题材有一定的博弈价值。

　　硫磺，中东战火有再起迹象，硫磺价格突破万元关口。

　　氦气，中东战火有再起迹象，氦气有望重拾升势。

　　物理AI，强势股已经打开空间，关注消息面有没有催化剂刺激低位细分延续炒作。

　　煤炭，煤炭价格坚挺，但是目前板块缺乏持续向上攻击的利好逻辑，去弱留强先观望。本周五主流焦企或顺势提出第七轮涨价。

　　电力，预期过于充分，偏剩下个股抱团行情。

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