假期期间纳斯达克新高，半导体表现强势；节奏上，特朗普访华预期升温，风险偏好有望提升；操作上，重核心个股轻指数，题材方面更重视自主可控、锂电池、商业航天。

　　化工，假期化肥、化工涨价较为明显。

　　AI应用，豆包商业化加速，多个版本将开启收费模式，从港股、美股反馈来看，偏分歧为主。

　　自主可控，外围存储芯片、CPU等景气半导体方向假期走强，特朗普访华以及华为新芯片上市预期也给板块带来催化剂，预计能成为阶段主线。

　　商业航天，上海商业航天海上发射技术有限公司成立，海南文昌五月还有多次发射任务。

　　华为，媒体曝字节、腾讯、阿里三大中国科技巨头集体出手，疯抢昇腾950系列。

　　电池，板块一季报业绩靓丽，目前正在价值重估。消息面，目前国内电池排产连续3个月刷新峰值。

　　（投顾姓名：钟秋生，执业编号：A0580617100001 风险提示：股市有风险，投资需谨慎，以上内容及个股仅供投资者参考，不作为投资决策的依据。）